“果链”格局生变！苹果两大代工厂均宣布向东南亚扩张，影响几何？

2023年，苹果“东南飞”的进程逐渐加快。

1月15日，苹果两大代工厂富士康和和硕都宣布将东南亚纳入2023年的扩张计划。和硕表示，公司今年的资本支出将达到3亿至3.5亿美元，其中一部分将用于东南亚的产能扩张计划。

此前，据彭博新闻报道，从2024年开始，苹果预计将在iPhone和Apple Watch等移动设备上使用自主研发的显示屏，这将减少苹果对三星和LG等合作伙伴的依赖。

从苹果自主研发的芯片和屏幕，到苹果在东南亚代工厂的扩张计划，苹果供应链的格局正在发生变化。这种变化会带来什么影响？

“水果链飞向东南”

1月15日，富士康母公司鸿海精密董事长刘洋伟表示，集团在中国大陆、美洲和东南亚不断扩大规模，这些海外布局将陆续开花结果。与此同时，今年将继续有新客户加入，业务会更多。

同一天，富士康的竞争对手和硕高管也表示，该公司今年将拨款3亿至3.5亿美元用于资本支出，部分用于扩大东南亚的产能和增加墨西哥的汽车零部件产能。和硕联合首席执行官邓鄢国告诉媒体:“供应链多样化是一个持续的趋势。”

具体来说，这两家公司主要在东南亚哪些国家扩大产能？据邓鄢国称，和硕将增加其在越南和印尼的产能。该公司在这两个国家已经有工厂，但尚未在那里生产苹果产品。另一方面，富士康没有说明将在哪些东南亚国家扩大产能。

事实上，近年来，苹果在中国的部分产能不断转移到东南亚，尤其是印度和越南。

比如去年印度接手了苹果部分iPhone 14和iPhone 14 PLUS机型的产能。此前，印度从未在“第一时间”生产过苹果最新款iPhone，新机型在中国生产往往需要数月时间，印度代工厂才能收到相关订单。但去年，时间差距缩小到了几周。

在这背后，苹果将部分产能从中国转移到了印度。据彭博新闻报道，2022年4月至12月，苹果从印度出口了超过25亿美元的iPhone，几乎是上一财年出口总额的两倍，实现了“双增长”。

除了印度，越南也成为苹果产能转移的重要目的地。《金融时报》此前报道称，苹果计划在2023年首次将部分MacBook生产转移到越南。

据外媒援引界面新闻报道，有知情人士透露，苹果供应商富士康最早将于2023年5月开始在越南生产MacBook。“在MacBook的生产转移之后，苹果的所有旗舰产品基本上都将在中国以外多一个生产地点...比如iPhone在印度生产，MacBook、Apple Watch、iPad在越南生产。”相关知情人士表示。

深科院院长张晓容在接受采访时表示，在美国的干预下，苹果的全球产业链转移可能会进一步加剧，对国内的“果链”企业造成一定的干扰。

苹果自研屏幕影响几何？

对于“果链”来说，这种供应链的变化不仅是各个国家和地区苹果产品产能的变化，也是苹果自主研发产品比例的变化。

据彭博新闻报道，从2024年开始，苹果预计将在iPhone和Apple Watch等移动设备上使用自己定制的显示屏，这将对三星和LG等屏幕供应商造成一定影响。

根据上述报道，苹果已经在Apple Watch上测试了Micro LED显示屏，并计划最终将这种显示屏用于iPhone等其他设备。彭博说，这些显示器“使内容看起来像是画在玻璃上。”

据了解，Micro LED是业界期待的下一代显示技术，具有体积小、亮度高、色域广的特点。目前市场上火的Mini LED显示技术，被很多人认为是向Micro LED的“过渡技术”。早在2014年，苹果就收购了开创Micro LED技术的创业公司LuxVue，提前布局。

中国人民大学国际货币研究所研究员、独立国际战略研究员陈嘉在接受记者采访时表示，2018年以来，硅谷就有传言称苹果已经成功研发了自己的屏幕，并进行了少量的量产测试。当时预计2020年初步应用，但直到今天，市场上还没有见到量产的苹果自研屏幕。最新的传闻主要是指苹果将在2024年或2025年在Apple Watch Ultra机型上应用少量自研屏幕。

那么，苹果为什么要进行屏幕的自主研发呢？

张晓容认为，自主研发的屏幕可以降低产品的边际成本，减少对产业链的依赖，从而在未来的某些特定时刻减弱来自产业链危机的干扰。

天使投资人、知名互联网专家郭涛在接受采访时表示，近年来，苹果的自主创新之路发展迅速。比如芯片领域自主研发的CPU、GPU等产品，已经取代了三星、Intel、ARM、Imagination的相关产品。

“显示屏的成本占电子产品总成本的比例很高，显示效果对用户体验也有很大影响。苹果自主研发显示屏将是必然。对于苹果来说，使用自主研发而非第三方供应商产品，有利于提升公司整体利益，构建自主可控的生态系统，提高用户体验的稳定性和安全性。”郭涛说。

那么苹果自研屏幕会对产业链产生什么影响呢？

陈嘉认为，苹果自主研发的屏幕才是近年来苹果全球产业链真正的“杀手级”战略。关键是苹果自研的屏幕类型是Micro LED，而不是苹果最近推的Mini LED。

“这一点之所以至关重要，是因为迷你LED技术更多地是对传统LCD技术的改进，而微型LED技术则不同。它可能会彻底改变目前广泛使用的有机发光二极管技术。这方面的技术创新恰恰是包括BOE在内的苹果屏幕供应商三星和LG最近的主要方向。一旦苹果实现了自研，将对整个苹果链屏板产生深远的影响。”陈嘉说。

去年11月，BOE公告称，拟以不超过21亿元的自筹资金参与华灿光电的定增。定增后将成为华灿光电第一大股东，持股比例为23.08%。通过此次认购，BOE将实现MLED业务的生态高效整合，有效巩固Mini/Micro LED产业链的领先优势。

根据华灿光电的公告，本次定增的核心项目为微型LED晶圆制造与封装测试基地项目，预计总投资20亿元，其中募集资金17.5亿元。如果苹果使用自主研发的Micro LED屏幕，BOE、三星和其他继续添加Micro LED的公司可能会受到一定程度的影响。

陈嘉表示，就MicroLED技术而言，一旦苹果取得突破，凭借其强大的消费电子市场力量，大量苹果设备将搭载苹果micro led，这意味着整个有机发光二极管产业链市场布局的重构。

“更进一步，苹果自研芯片和屏幕的整体策略是利用其庞大而丰富的产品线，不断搭载自己研究的最先进技术，将竞争对手的威胁扼杀在摇篮中，从技术标准制定和技术创新的方向，深度压制竞争对手的竞争优势。”陈嘉说。

校对:陶谦

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